Desventajas Fiscales del Crowdfunding en España: Una Guía Detallada

La financiación colectiva, conocida como crowdfunding o micromecenazgo, ha ganado una enorme popularidad como una alternativa innovadora para financiar proyectos e ideas de negocio. Sin embargo, como cualquier modelo de financiación, el crowdfunding tiene sus propias desventajas y limitaciones que deben ser consideradas antes de optar por esta vía, especialmente en lo que respecta a sus implicaciones fiscales.

Es fundamental comprender que estos movimientos de dinero tienen un tratamiento fiscal algo delicado, como ha manifestado la Agencia Tributaria en sus últimas consultas vinculantes. Muchas personas que han confiado en financiar sus proyectos a través de plataformas de crowdfunding no han tenido en cuenta las repercusiones de tipo fiscal que puede tener recaudar una cantidad importante de dinero por esta vía.

No saben los usuarios de dichas plataformas que deben declarar al fisco el dinero recibido y que parte del mismo se debe ver gravado con distintas clases de impuestos que reducirán en gran medida lo que han recibido. La situación es muy diferente según el receptor del dinero sea una persona física (particular o profesional) o una persona jurídica (asociación, empresa, fundación o asociación declarada de utilidad pública), e incluso de quién sea el micromecenas y su personalidad física o jurídica. Incluso puede tener consecuencias fiscales la relación de parentesco de la persona que da el dinero con la que elabora el proyecto. Además, también será diverso dependiendo de las características del proyecto y de si tiene un carácter lucrativo o no, así como de lo que se ofrece a cambio a los micromecenas.

¿Qué es el Crowdfunding y Cuáles son sus Tipos?

El crowdfunding es una forma de financiar proyectos a través de pequeñas aportaciones de personas de todo el mundo, generalmente a través de plataformas online. Si tienes una gran idea pero no el dinero para llevarla a cabo, el crowdfunding te permite conseguirlo sin recurrir a préstamos familiares.

Existen varios tipos de crowdfunding, cada uno con sus características y, por ende, con implicaciones fiscales distintas:

• Crowdfunding de recompensa: Se trata de apoyar proyectos creativos a cambio de algo exclusivo, como productos, entradas o tu nombre en los créditos de una película. Es como una compra anticipada, pero con un toque emocional.
• Crowdfunding de donación: En este caso, no esperas nada a cambio. Es típico en campañas solidarias o para recaudar fondos para organizaciones benéficas.
• Crowdfunding de inversión: Consiste en invertir dinero en empresas o startups, convirtiéndote en accionista. Si la empresa tiene éxito, obtienes ganancias, pero si no, el dinero se pierde.
• Crowdfunding inmobiliario: Similar al crowdfunding de inversión, pero enfocado en proyectos de construcción o compra de propiedades. Las ganancias vienen del alquiler o venta, aunque el riesgo también está presente.
• Crowdfunding de préstamo (Crowdlending): Se realiza una aportación económica a cambio de una rentabilidad. Es decir, al final del período acordado, se le devuelve el importe más los intereses generados.

Cada tipo tiene sus peculiaridades, y es importante conocerlas, especialmente cuando se trata de impuestos.

Desventajas del Crowdfunding

Aunque el crowdfunding ofrece numerosas ventajas, es esencial considerar sus desventajas y riesgos antes de tomar una decisión de inversión o optar por esta vía de financiación. Analicemos en detalle algunas de las principales desventajas del crowdfunding.

Riesgos Financieros y Falta de Garantías

Una de las principales desventajas del crowdfunding es la falta de garantías. No siempre se asegura el éxito del proyecto. Al igual que ocurre con cualquier inversión, tiene un riesgo asociado. Los mecenas o inversores pueden no responder positivamente a las recompensas o beneficios que propone el creador del proyecto. Los inversores corren el riesgo de que los beneficios no lleguen a superar la inversión que han realizado. Es el tipo de crowdfunding que tiene un mayor riesgo. Además, por lo general, no es una inversión líquida, es decir, puede ser difícil recuperar el dinero invertido rápidamente en caso de necesidad.

La rentabilidad del crowdfunding inmobiliario puede variar según diversos factores, incluyendo el tipo de proyecto, la elección de la mejor ubicación para realizar la inversión, el rendimiento del mercado y la capacidad de gestión del equipo de desarrollo. Es importante tener en cuenta que la inversión en crowdfunding inmobiliario conlleva riesgos, incluyendo la posibilidad de pérdida de capital y la falta de liquidez.

Falta de Control Directo

Otra limitación importante es la falta de control directo sobre el proyecto. Aunque los inversores pueden elegir proyectos específicos, su nivel de control directo sobre las decisiones del proyecto es muy limitado.

Complejidad Administrativa y Fiscal

El crowdfunding puede implicar una sobrecarga administrativa. Todavía en España este método no está muy extendido, y en temas fiscales se ha de contar con un buen gestor para que no se complique la declaración de estos ingresos. Además, muchos de los creadores que recurren a estas plataformas al anunciar sus proyectos están poniendo de manifiesto que realizan una actividad profesional y, por lo tanto, deberían estar dados de alta como profesionales en Hacienda y en la Seguridad Social.

Regulación y Cumplimiento

El crowdfunding inmobiliario está sujeto a regulaciones y requisitos legales que pueden variar según la jurisdicción. Es una actividad muy reciente, con una regulación nueva, lo que genera incertidumbre. En España, la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) es el regulador encargado de autorizar y supervisar la actividad de las empresas 'proptech'. La regulación marca, por ejemplo, que los inversores no profesionales pueden invertir un máximo de 1.000 € en un proyecto y no más de 10.000 € en varios. Por otra parte, los inversores profesionales o acreditados no cuentan con un límite de inversión. Las plataformas de crowdfunding se ocupan de que todo el proceso se desarrolle de forma legal y transparente.

Dependencia del Mercado

El rendimiento de una inversión en crowdfunding inmobiliario está estrechamente relacionado con el estado del mercado inmobiliario. En los últimos años, nos hemos encontrado con una serie de acontecimientos, como el Covid, o la guerra de Ucrania, que han condicionado la política de inversión.

Obligaciones Fiscales en el Crowdfunding: Guía General

Las obligaciones fiscales en el crowdfunding son algo que no puedes ignorar, porque Hacienda nunca pierde la oportunidad de cobrar impuestos. Todo el que gane algo con crowdfunding tiene que declararlo en la declaración de la renta.

Fiscalidad del Crowdfunding de Inversión e Inmobiliario

Las ganancias de crowdfunding de inversión e inmobiliario se consideran rendimientos de capital mobiliario y tributan en el IRPF, sumándose a tus otros ingresos. Cuando pones tu dinero en una empresa o startup a través del crowdfunding de inversión, estás apostando a que esa empresa tenga éxito y te dé beneficios. Esos beneficios se consideran rendimientos de capital mobiliario, lo mismo que cuando te dan intereses por un depósito en el banco o cuando ganas dinero con acciones.

La base del ahorro tiene tramos (o sea, niveles de impuestos según lo que ganes):

• Del 19% para los primeros 6.000 euros de beneficios.
• Del 21% para ganancias entre 6.000 y 50.000 euros.
• Del 23% si tus ganancias superan los 50.000 euros.

Además, si en un momento futuro, el inversor desea vender su participación, deberá declarar la ganancia o pérdida patrimonial en el Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas (IRPF).

Cómo Declarar el Crowdfunding de Recompensa

Si has puesto dinero en un proyecto para recibir algo a cambio, como una camiseta o una edición limitada de tu grupo favorito, estas cosas se consideran rendimientos de actividades económicas. Las últimas consultas vinculantes de la Agencia Tributaria manifiestan que, de cara al tratamiento de estas microdonaciones en la renta del autor del proyecto, habrá que tener en cuenta la recompensa que se da en relación al importe recibido.

• Si tú eres quien recibe la recompensa: Como mecenas, la cosa es bastante simple. Normalmente, si solo aportas dinero y recibes una recompensa que no tiene un valor monetario exagerado, no tienes que tributar nada adicional en tu declaración de la renta. Sin embargo, si la recompensa tiene un valor significativo o si terminas ganando dinero al venderla, entonces sí deberás declarar esas ganancias.
• Si tú eres el creador del proyecto: Si has lanzado un proyecto y la gente ha contribuido a cambio de una recompensa, Hacienda te considera un empresario. Las cantidades que has recaudado se consideran rendimientos de actividades económicas, y tendrás que incluirlas en tu Declaración de la Renta. Además, te toca gestionar el IVA, lo que significa que deberás darte de alta como autónomo y emitir facturas con IVA.

Crowdfunding de Donación: ¿Es Necesario Declararlo?

El crowdfunding de donación es el tipo más altruista de micromecenazgo: das dinero sin esperar nada a cambio, como cuando apoyas una ONG o un proyecto solidario. Si eres el donante, Hacienda no te pedirá cuentas por tu generosidad. Pero si eres el receptor, podrías estar sujeto al Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones, especialmente si recibes grandes cantidades.

Retenciones y Tributación en el Crowdfunding

En algunos casos, las plataformas de crowdfunding te retienen el 19% de las ganancias. Esto se hace para adelantar ese dinero a Hacienda. Así que cuando llegue la hora de la verdad, tendrás que restar esas retenciones en tu declaración.

Cómo Declarar las Ganancias y Pérdidas en el Crowdfunding

Declarar tus ganancias y pérdidas por crowdfunding no es tan complicado si sigues estos pasos básicos:

1. Ganancias:
   • Identifica el tipo de crowdfunding: Las ganancias del crowdfunding de inversión e inmobiliario son rendimientos de capital mobiliario. Estas se declaran en la base del ahorro, que tributa al 19%, 21%, o 23%, dependiendo de cuánto ganes.
   • Aplica las retenciones: Si la plataforma te retuvo un 19% de tus beneficios, asegúrate de restarlo cuando hagas tu declaración.
2. Pérdidas: Puedes compensar pérdidas con ganancias en el mismo año. Si perdiste 500€ en un proyecto y ganaste 1.000€ en otro, solo tributas por 500€. Si las pérdidas superan las ganancias, puedes compensarlas en los cuatro años siguientes.

Excepciones y Deducciones Fiscales en el Crowdfunding

Aunque el crowdfunding conlleva obligaciones fiscales, hay casos donde puedes beneficiarte de excepciones y deducciones.

Crowdfunding de Donación: Deducciones en el IRPF

Si donas a una ONG o entidad reconocida, puedes deducir hasta un 80% de los primeros 250€ donados y un 35% del resto. Si donas regularmente a la misma entidad, esa deducción puede subir al 40%. Para desgravar, la entidad debe estar registrada en el régimen de mecenazgo. Si no, nada de deducción.

Crowdfunding de Inversión: Deducción por Inversión en Startups

Puedes deducir el 30% de la inversión en startups españolas, hasta un máximo de 60.000€ al año. También puedes diferir impuestos reinvirtiendo las ganancias.

Tabla Resumen de Desventajas del Crowdfunding

A todos aquellos que estéis pensando recurrir al crowdfunding para financiar vuestros proyectos artísticos y culturales os recomiendo que contactéis a vuestro abogado y asesor fiscal para evitar sorpresas y problemas posteriores.