Opciones para Financiar Proyectos Emprendedores

Los costes que supone iniciar una actividad empresarial son, a menudo, más elevados de lo que podemos afrontar con fondos propios, sin necesidad de recurrir a fuentes de financiación externas. Recurrir a “ayuda financiera” de terceros es bastante común, pero, ¿de qué tipo? Dependiendo de la situación empresarial en la que te encuentres -la fase del proyecto y para qué necesitas el dinero -puedes elegir qué tipo de financiación utilizar.

Quien haya emprendido alguna vez, seguro que sabe que se trata de una aventura emocionante que conlleva ciertos desafíos, especialmente cuando se trata de la financiación. Obtener los recursos necesarios para poner en marcha tu negocio es fundamental para su éxito. En este artículo, exploraremos diferentes formas de financiar una iniciativa de emprendimiento, desde opciones tradicionales hasta alternativas más innovadoras.

Fuentes de Financiación

A continuación, recopilamos en una lista cuáles son y en qué consisten:

Auto-financiación o Financiación Propia

Es la fuente básica de financiación, utilizar los propios recursos económicos. Además, si no crees en tu idea lo suficiente como para invertir en ella, difícilmente alguien lo hará: los inversores exigen compromiso y coherencia. Es complicado confiar en la idea de alguien que no ha apostado por ella con sus propios recursos económicos.

FFF (Friends, Family and Fools)

En inglés son las siglas de “friends, family and fools”. Es otra de las fuentes de financiación a las que más se recurre. Los “allegados” y círculos más cercanos pueden ser más proclives a arriesgarse y apoyarte y sin exigir tantas condiciones y garantías de rentabilidad.

A través de los Bancos

Existen diversos tipos de fuentes de financiación bancaria, como lo son los préstamos, los créditos y los microcréditos. Son cantidades de dinero que se prestan con un determinado interés que hay que devolver en un tiempo establecido. La diferencia entre un préstamo y un crédito es, básicamente, que en el primero la entidad bancaria presta el dinero al inicio de la operación, y el interés -que se debe devolver mensual o anualmente -se aplica sobre el total; mientras que en el crédito puedes ir obteniendo la cantidad que necesites en cada momento durante el plazo establecido y el interés se aplica solo por la cantidad utilizada, aunque el porcentaje es, por ello, más elevado.

Un microcrédito es un tipo de préstamo que se realiza a personas que no tienen las garantías suficientes para acceder a un crédito tradicional; su cuantía puede ascender hasta los 25.000 euros. Dentro de este tipo de financiación también es posible incluir las Líneas ICO (Instituto de Crédito Oficial) de financiación, que pueden tramitarse en la mayoría de entidades financieras.


Crowdlending o Social Lending o Peer to Peer Lending

En español, préstamo entre particulares. Consiste en obtener un préstamo de otros inversores como se realiza con un banco, con la diferencia que se hace sin la intermediación bancaria y los intereses son más altos. Se suele emplear en casos en que el empresario no cumple con los requisitos para acceder a un crédito.

Subvenciones

Son ayudas económicas, asesoramiento y bonificaciones que concede la Administración (nacional, autonómica y local) con el fin de impulsar la creación de empresas y la contratación de profesionales. Existen numerosas subvenciones, como por ejemplo las que ofrece el Programa Integral de Cualificación y Empleo (PICE) para los nuevos emprendedores y autónomos o los beneficios para la contratación de personal de jóvenes menores de 30 años. Estas ayudas están en constante modificación, por lo que te recomendamos que actualices y consultes la información al respecto.

A través de Inversores

Podemos encontrar una amplia variedad de inversores, aunque destacamos dos; los Bussiness angels y las operaciones de capital riesgo, que si bien presentan unas características de financiación muy similares, tienen también sus diferencias.

Business Angels

Son empresarios que invierten cantidades elevadas de dinero -de 20.000 a 200.000 euros, habitualmente -y también aportan sus conocimientos y experiencia a las startups. Dado que su inversión es grande, el requisito suele ser que el plan de negocio presentado les convenza y que puedan recuperar el capital aportado en aproximadamente cinco años.

Capital Riesgo o Venture Capital

Es una operación financiera que consiste en la inversión económica de sociedades de capital riesgo en startups que presentan proyectos con modelos de negocio o sistemas tecnológicos novedosos, con un alto potencial de riesgo y de crecimiento y de los que se espera una rentabilidad considerable. Las sociedades de capital riesgo, a cambio, obtienen una participación de la empresa -en torno a un 20-30% habitualmente -y en ocasiones de un puesto de control dentro de la empresa.

Las diferencias entre ambas son que los bussiness angels suelen invertir cantidades menores, su participación y presencia en la empresa es por un periodo de tiempo mayor y en las primeras fases de la actividad.

Crowdfunding

Consiste en obtener ingresos de un grupo de personas durante un tiempo determinado , a través de una plataforma on line. Normalmente, los proyectos que se financian a través de esta fuente unen a las personas que invierten con una causa simbólica que les hace partícipes de ella y la cantidad invertida suele ser bastante reducida, al contrario que otras inversiones tradicionales. Es una fuente de financiación que está de moda por el éxito que han cosechado diversos proyectos empresariales y por el alto número de personas implicadas en la actividad. Incluso, algunas actuaciones de partidos políticos e iniciativas sociales se han -y están -financiándose a través de crowdfunding.

Crowdsourcing

Es una fuente de financiación que consiste la externalización de tareas, de manera que estas son cubiertas de manera colaborativa. No tiene por qué conllevar una aportación económica, sino que en la mayoría de los casos son aportaciones basadas en el trabajo de profesionales.

Otras Opciones de Financiación

En este artículo, exploraremos diferentes formas de financiar una iniciativa de emprendimiento, desde opciones tradicionales hasta alternativas más innovadoras.

Préstamos Bancarios

Los préstamos bancarios son una de las opciones más tradicionales y accesibles para financiar un proyecto o negocio. Los préstamos bancarios son una opción común para financiar un emprendimiento. Puedes solicitar un préstamo a través de tu banco local o institución financiera. Para acceder a un préstamo bancario, generalmente se requiere un plan de negocio detallado que demuestre la viabilidad del proyecto. Entre las ventajas de esta opción se encuentran la posibilidad de acceder a sumas importantes de capital y la flexibilidad en los plazos de pago. Sin embargo, ten en cuenta que es posible que se requieran garantías personales o empresariales y que debas cumplir con ciertos requisitos de elegibilidad.

Crowdfunding

El crowdfunding es una forma moderna de financiar proyectos mediante contribuciones colectivas de muchas personas, generalmente a través de plataformas en línea. Otra opción es buscar inversores que estén dispuestos a financiar tu proyecto a cambio de una participación en el negocio. Esto puede implicar presentar tu idea a inversores, grupos de inversión o empresas de capital de riesgo. Este método es ideal para proyectos creativos, tecnológicos o innovadores que pueden captar la atención del público. Para tener éxito, es esencial contar con una campaña atractiva, una propuesta de valor clara, y ofrecer recompensas atractivas a los colaboradores. En los últimos años, han surgido alternativas innovadoras para financiar emprendimientos. El crowdfunding es una forma de financiación colectiva en la que varias personas contribuyen con pequeñas cantidades de dinero para respaldar un proyecto. Para desarrollarlo comúnmente se utilizan plataformas de crowdfunding online para presentar tu idea y ofrecer recompensas a los inversores.

Las plataformas crowdfunding son excelentes para impulsar diversos tipos de proyecto. Las plataformas de crowdfunding se han convertido en una herramienta de apoyo para emprendedores y startups. Con ellas pueden buscar financiamiento sin recurrir a opciones tradicionales como préstamos bancarios o inversionistas privados. Para aquellos que exploran la gestión de nuevas ideas de negocio, o que están en las primeras etapas de una startup, elegir el crowdfunding adecuado es importante. En ese sentido, queremos que aprendas más y conozcas once de las mejores plataformas de crowdfunding que existen en la actualidad. Iniciamos con Kickstarter.

Se trata de la plataforma de crowdfunding más popular del mundo, algo que demuestran sus números, ya que han apoyado más de 250.000 proyectos, en especial los creativos. Su funcionamiento se basa en recompensas y cada donador tiene incentivos para que apoye proyectos, incluso cuenta con niveles de recompensas según la cantidad de dinero que aporten. Otra de las plataformas de crowdfunding que debes conocer es Patreon. Su principal característica es que es un sistema para apoyar a creadores, como youtubers, streamers y más. Como puedes imaginar, debido a la popularidad de ese tipo de proyectos, el sistema ha sido muy mencionado. En cuanto a las comisiones, cobra entre el 8% y 12% de los ingresos mensuales y de acuerdo al plan al que te suscribas.

Indiegogo es otra de las plataformas de crowdfunding que tiene características similares a Kickstarter, sin embargo, han forjado su propio camino con otras herramientas. También se especializan en apoyar a creativos y empresas que apuestan por la innovación. Entre las plataformas de crowdfunding también tenemos Crowdcube. Ellos no manejan un gran número de proyectos, ya que son algo exclusivos. Por otro lado, su comisión es del 7% de los fondos recaudados al alcanzar el objetivo. Crowdfunder es otra de las plataformas de crowdfunding, la cual funciona muy bien para tiendas de Shopify. No necesitas crear otra página para obtener las donaciones o inversiones, sino que puedes crearla dentro de la propia página del producto que ya existía. Por otro lado, su comisión es de 24 dólares al mes más la suscripción de Shopify.

Fundable es una gran alternativa para startups de hecho, forma parte de otras plataformas de crowdfunding llamadas Startups.co y apoya a este tipo de emprendimientos. En cuanto a su comisión, cobran 179 dólares al mes mientras la campaña siga activa y sumando algunas comisiones por procedimientos de pagos. A diferencia de otras plataformas de crowdfunding, GoFundMe está enfocada en recaudar fondos para situaciones personales. Es el sistema más famoso para apoyar a personas con enfermedades, damnificados, entre otras circunstancias desfavorecedoras. Por otro lado, no existe comisión para campañas personales o sin ánimo de lucro. Sin embargo, cobran una comisión por transacción del 2,9% y 0,25 céntimos por donativo.

Tampoco podemos olvidarnos de Migranodearena, se trata de una plataformas de crowdfunding gestionada por una fundación española. Sus comisiones son del 5% del total del dinero recaudado y funciona de manera sencilla. De igual manera, las campañas se crean rápido y de inmediato comienzas a recibir los donativos. Su principal objetivo es que exista más inversión en biotecnología, mientras que los proyectos tienen un promedio de 800.000 euros hasta 3 millones. StartEngine es otra de las plataformas de crowdfunding que funcionan mediante una red de más de 700.000 posibles inversores. Se trata de una equity crowdfunding y se considera una opción más rápida que obtener inversión mediante inversores acreditados, aunque cuenta con varios requisitos legales a cumplir antes de lanzar una campaña.

Para cerrar con las plataformas de crowdfunding, tenemos Verkami. Es un espacio dedicado a apoyar proyectos creativos, artísticos y culturales. Si firmas partes de ese mercado o te interesa sacar adelante una carrera, no dudes en conocerla. Su equipo de expertos te ayudan a crear la campaña, se envía una solicitud, deberás aportar varios requisitos y después serán revisados. En caso de que te aprueben, tendrás 40 días para obtener financiación.

Business Angels

Los business angels son inversores privados que se dedican a financiar startups a cambio de una participación en la empresa. Los business angels son inversores privados, es decir, personas físicas con mayor capacidad de inversión que las tres efes que apuestan por el emprendedor y su idea. Según un informe realizado por la escuela de negocios Iese para la Asociación Española de Business Angels Network (Aeban), durante 2023 los 'business angels' realizaron al menos una nueva incorporación a sus carteras, con una inversión media de 49.738 euros. Su inversión de $500,000 en 2004 se convirtió en más de mil millones de dólares cuando la empresa salió a bolsa.

Claudia Caso, que señala que este tipo de financiación es sobre todo para ‘startups’ con un modelo de negocio que empieza a estar probado y que ya generan ingresos, añade que, además de dinero, los ‘business angels’ aportan también mucho conocimiento y apoyo porque en ocasiones son personas que en su momento también emprendieron.

Capital de Riesgo (Venture Capital)

El capital de riesgo es una forma de financiación donde fondos de inversión inyectan capital en startups con alto potencial de crecimiento, a cambio de una participación accionaria. Como explica Carlos Fernández, profesor del Instituto de Estudios Bursátiles (IEB) en una entrevista en Gestiona Radio, los fondos de capital riesgo son fondos de inversión “cuya característica fundamental es que en la mayor parte de los casos suele invertir en empresas no cotizadas”. Un ejemplo icónico es el caso de Airbnb, que recibió financiamiento de la firma Sequoia Capital en sus primeras etapas. Aunque el capital de riesgo puede ofrecer recursos significativos, los inversionistas suelen buscar un retorno rápido y elevado, lo que puede significar presiones para crecer agresivamente y la posible pérdida de control sobre algunas decisiones empresariales.

La financiación que reciben las ‘startups’ en esta fase es ya bastante elevada, a cambio de una participación en la empresa que el fondo pueda vender en el futuro por una cuantía mayor. “Es todo un mundo. Hay fondos especializados en industrias, los que buscan tener un porfolio diversificado, los que prefieren proyectos con un impacto positivo…”, asegura Claudia Caso.

Subvenciones y Ayudas Públicas

Las subvenciones y ayudas públicas son fondos otorgados por gobiernos, tanto a nivel local como nacional, para apoyar proyectos que cumplan con ciertos criterios, como la innovación, la sostenibilidad o el desarrollo regional. Otra opción de financiación, que además permite mantener el control de la empresa, es solicitar alguna de las subvenciones o ayudas públicas que ofrece la Administración. Para optar a ellas, además de estar atentos a las distintas convocatorias que se van lanzando, hay cumplir una serie de requisitos. Sin embargo, conseguir estas ayudas puede ser un proceso competitivo y burocrático. Es fundamental cumplir con todos los requisitos y presentar un proyecto bien estructurado.

La profesora de IE University explica que la facilidad o dificultad de acceder a ellas depende mucho del tipo de empresa y de su actividad.

Bootstrapping

El bootstrapping es una estrategia en la que los emprendedores financian su proyecto utilizando sus propios recursos, como ahorros personales o reinversión de ganancias. En las fases iniciales, lo que en el caso de las ‘startups’ se denomina fase ‘pre-seed’ o presemilla, el 'bootstrapping' o financiarse con recursos propios (ahorros y los ingresos que se van generando) permite no depender de financiación externa. “Es lo primero que puede hacer un emprendedor para testar su idea, ver si puede tener viabilidad y un hueco en el mercado”, explica Claudia Caso. El crecimiento será más lento, pero se mantiene el control de la compañía en esos primeros pasos y no se empieza ya debiéndole dinero a una entidad bancaria.

Familiares y Amigos

Financiar un proyecto con ayuda de familiares y amigos es una opción común, especialmente en las primeras etapas del negocio. En inglés se llama a esta opción ‘family, friends and fools’, las tres efes. Consiste en recurrir a la gente cercana para que ayude en la financiación del proyecto, además de a esos ‘fools’, personas que simplemente se enamoran de la idea y deciden dar dinero aunque no conozcan al emprendedor. Sin embargo, es importante ser claro y transparente desde el principio, formalizando un acuerdo escrito para evitar malentendidos o tensiones futuras. Se trata de un préstamo entre particulares.

Líneas de Crédito

Las líneas de crédito son una forma flexible de financiar un proyecto, ya que permiten acceder a fondos según las necesidades del negocio. Una póliza de crédito, o simplemente crédito, es una modalidad de financiación flexible en la que una entidad bancaria pone a disposición del cliente una cantidad determinada de dinero, la cual puede utilizarse segundo se necesite. A diferencia de un préstamo tradicional, solo pagas intereses sobre el dinero que efectivamente utilizas. Sin embargo, es importante usarlas con prudencia, ya que un uso excesivo puede llevar a endeudarse rápidamente y generar altos costes financieros.

Concursos y Premios

Participar en concursos y premios es una excelente manera de financiar un proyecto, especialmente si tu idea es innovadora o tiene un impacto social. Una sencilla búsqueda en internet dará numerosos resultados de concursos a los que las empresas se pueden presentar para conseguir financiación. “Sobre todo para ‘startups’ en las primeras fases, hay cada vez más concursos en escuelas de negocios y universidades”, señala Claudia Caso. Además de obtener fondos, ganar un concurso puede darle visibilidad y credibilidad a tu proyecto.

Factoring

El factoring es una opción de financiación donde una empresa vende sus cuentas por cobrar a una entidad financiera (factor) a cambio de un adelanto de efectivo inmediato. Este tipo de financiación ('factoring') ofrece liquidez a las empresas al adelantarles el importe de las facturas que tienen pendientes de cobro. El factoring es útil para mejorar el flujo de caja, especialmente en negocios con ciclos de pago largos. La entidad bancaria con la que se contrata este servicio cobrará a cambio una serie de comisiones e intereses.

Consejos Adicionales

Cómo puedes estar viendo, financiar un emprendimiento puede ser un desafío, pero con la información adecuada y una estrategia bien planificada, puedes encontrar las opciones de financiación que se ajusten a tus necesidades. Recuerda investigar y evaluar todas las opciones disponibles, ya sean tradicionales o innovadoras, y utilizar los recursos y el asesoramiento profesional cuando sea necesario.

• Planifica y presupuesta: antes de buscar una vía de financiación, asegúrate de tener un plan de negocio detallado y un presupuesto claro. Esto te ayudará a determinar la cantidad de dinero que necesitas y cómo lo emplearás.
• Prepárate para presentar tu proyecto: ya sea que estés buscando inversores o solicitando un préstamo, necesitarás presentar tu proyecto de manera efectiva. Prepara una presentación convincente que destaque los puntos clave de tu negocio, como la propuesta de valor, el mercado objetivo, la estrategia de crecimiento y el potencial de retorno de la inversión.
• Busca asesoramiento profesional: considera buscar asesoramiento profesional para ayudarte en el proceso de encontrar y elegir la mejor vía de financiación posible. Un consultor financiero o un mentor experimentado en emprendimiento pueden darte orientación y consejos valiosos.
• Diversifica tus fuentes de financiación: no dependas únicamente de una fuente de financiación. Explora diferentes opciones y diversifica tus fuentes de ingresos. Esto te brindará mayor seguridad y flexibilidad en caso de que una fuente de financiación no funcione como esperabas.
• Sé transparente y ético: mantén siempre la transparencia y la ética en tus relaciones financieras. Proporciona información clara y precisa a los inversores o prestamistas. Cumple con tus obligaciones y compromisos financieros.

Opciones de Financiación para Proyectos Emprendedores

Opción de Financiación	Descripción	Ventajas	Desventajas
Autofinanciación	Utilizar recursos propios (ahorros, ingresos)	Control total de la empresa, no dependencia externa	Crecimiento lento, recursos limitados
FFF (Familiares y Amigos)	Recurrir a personas cercanas	Menos condiciones, mayor disposición a arriesgar	Posibles tensiones, necesidad de acuerdo escrito
Préstamos Bancarios	Solicitar un préstamo a una entidad financiera	Acceso a sumas importantes, flexibilidad en plazos	Requisitos de elegibilidad, garantías personales
Crowdfunding	Financiación colectiva a través de plataformas online	Ideal para proyectos creativos, amplia visibilidad	Necesidad de campaña atractiva, recompensas atractivas
Business Angels	Inversores privados que financian startups	Aportan conocimiento y experiencia, modelo probado	Participación en la empresa, necesidad de convencer al inversor
Capital de Riesgo	Fondos de inversión que inyectan capital en startups	Recursos significativos, alto potencial de crecimiento	Presión para crecer agresivamente, posible pérdida de control
Subvenciones y Ayudas Públicas	Fondos otorgados por gobiernos	Mantiene el control de la empresa	Proceso competitivo y burocrático
Líneas de Crédito	Acceso a fondos según necesidades del negocio	Flexibilidad, solo se pagan intereses por el dinero utilizado	Uso excesivo puede generar altos costes financieros
Factoring	Adelantar el cobro de facturas pendientes	Mejora el flujo de caja, útil para ciclos de pago largos	Comisiones e intereses