Guía Completa para Emprender en la Bolsa de Valores

La bolsa de valores es el corazón del sistema financiero global. Aunque pueda parecer un mundo complejo y exclusivo para profesionales de las finanzas, cualquier persona puede aprender a invertir en ella. Este artículo te guiará paso a paso para que puedas empezar de manera segura y con conocimiento. Invertir en bolsa no es otra cosa que comprar y vender valores en los mercados financieros, ya sea con el objetivo de obtener ganancias a corto o largo plazo, o para favorecer el crecimiento de empresas a través de la financiación.

¿Qué es la Bolsa de Valores?

La bolsa de valores es un espacio, tanto físico como digital (hoy día, principalmente digital), donde se realizan transacciones de instrumentos financieros. Es una institución financiera que simplifica el proceso de intercambio de activos financieros entre quienes compran y quienes venden. Su función principal radica en facilitar la obtención de financiamiento para las empresas a través de la emisión de acciones, lo que a su vez permite a los inversionistas comprar y vender estos títulos, determinando así su valor en el mercado.

El mecanismo operativo de la bolsa se fundamenta en la dinámica de la oferta y la demanda de los activos financieros. Los participantes en el mercado, es decir, compradores y vendedores, establecen los precios a los que están dispuestos a comprar o vender. Cuando ambas partes acuerdan estos precios, se efectúa la transacción. De esta forma, la bolsa se erige como una entidad de suma importancia para las empresas, ofreciéndoles la oportunidad de obtener financiamiento para invertir, expandirse o llevar a cabo proyectos de crecimiento. En cuanto a los inversores, la bolsa ofrece la ocasión de involucrarse en el desarrollo de las empresas y obtener ganancias mediante la adquisición y venta de acciones.

Funcionamiento Básico de la Bolsa

• Emisión de valores: Las empresas que desean financiarse emiten valores, como acciones o bonos, para ser comprados en la bolsa. La primera vez que estos valores se venden, se hace a través de una oferta pública inicial (OPI), donde los inversores pueden comprar estos valores directamente de la empresa. Este es el llamado Mercado Primario.
• Compraventa de valores: Una vez que los activos financieros están en circulación, los inversores pueden comprarlos o venderlos a través de los brókers. Este es el Mercado Secundario, donde los inversionistas compran y venden acciones entre ellos. El precio de los valores varía en función de la oferta y la demanda: si muchos inversores desean comprar un valor, su precio sube, y si pocos están interesados, su precio baja.
• Intermediarios: Los brókers actúan como intermediarios entre los compradores y vendedores. Los inversores pueden acceder a la bolsa de forma directa a través de plataformas de corretaje o mediante asesores financieros que gestionan sus carteras de inversión.

Mercados de Valores Relevantes

Existen diferentes bolsas a nivel mundial, siendo algunas de las más importantes el New York Stock Exchange (NYSE), el Nasdaq, el London Stock Exchange (LSE) o el Shanghai Stock Exchange (SSE).

Si estás pensando en invertir en bolsa en España, debes conocer el Mercado Continuo. Se trata de un sistema que conecta las cuatro principales bolsas de valores de España: Madrid, Barcelona, Bilbao y Valencia. El funcionamiento del Mercado Continuo sigue normas claras que favorecen la liquidez y la eficiencia, como la difusión en tiempo real de precios o los mecanismos automáticos de emparejamiento de órdenes. El Mercado Continuo opera de lunes a viernes, generalmente entre las 9:00 y las 17:30 horas. Además de acciones, en este mercado se negocian otros instrumentos financieros como derechos de suscripción, ETFs y warrants. El sistema está regulado por la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) y utiliza tecnología avanzada para garantizar la transparencia y la seguridad en las transacciones.

En este escenario, el IBEX35 es de suma importancia al reflejar el rendimiento de las empresas más destacadas en el mercado de valores español. Consiste en un conjunto formado por las 35 empresas con mayor liquidez y capitalización en la Bolsa de Madrid. Para cumplir con esta tarea, se elige un conjunto de 35 empresas representativas de diversos sectores económicos, y esta selección se actualiza de manera periódica. La capitalización bursátil representa el valor total de mercado de una empresa y se calcula multiplicando el precio de sus acciones por la cantidad de acciones en circulación.

Tipos de Activos Financieros para Invertir

Existen diversas formas de invertir en bolsa, cada una con características y riesgos específicos. Los instrumentos financieros ofrecen a los inversores la oportunidad de ingresar y tomar parte en los mercados. Puedes invertir en varios tipos de activos.

Acciones

Las acciones representan una participación en la propiedad de una empresa. Los accionistas tienen derecho a votar en decisiones importantes de la empresa y a recibir dividendos si la empresa decide repartir sus ganancias. Cuando inviertes en acciones, esperas que la empresa crezca y obtenga buenos resultados a lo largo del tiempo. A través de las acciones, por ejemplo, puedes beneficiarte de posibles resultados positivos de una compañía a mediano y largo plazo al mismo tiempo que puedes vender tu participación en el momento que necesites liquidez.

Bonos

Los bonos son instrumentos de deuda emitidos por gobiernos o empresas. Los bonos son instrumentos de deuda emitidos por organizaciones públicas o privadas. En productos como los bonos, existen plazos establecidos para la devolución de las ganancias y el capital invertido.

Fondos de Inversión

Un fondo de inversión permite invertir el dinero de numerosos inversores en carteras diversificadas de activos, gestionadas por gestores profesionales que se encargan de tomar las decisiones de inversión. Los fondos de inversión representan vehículos de inversión colectiva administrados por expertos financieros. De esta manera, el conjunto de inversores que aportan el capital del fondo delega su gestión de manera colectiva a un centro de decisiones que vela por sus intereses, y es quien acude a los mercados de valores en su nombre. Los fondos ofrecen una forma más sencilla y menos arriesgada de invertir en bolsa, lo que los convierte en una excelente opción para aquellos que buscan diversificar la cartera sin necesidad de ser expertos en el análisis de mercados.

Ventajas de los Fondos de Inversión

• Diversificación: Al invertir en un fondo, los inversores no están poniendo todo su dinero en un solo activo. Los fondos suelen tener una cartera diversificada que incluye diferentes valores. Esto ayuda a reducir el riesgo de concentrar el dinero en una sola inversión. Por ejemplo, si una empresa en la que el fondo ha invertido sufre una caída en sus acciones, el impacto puede verse compensado por el buen desempeño de otras inversiones.
• Gestión profesional: Los fondos de inversión son gestionados por profesionales, lo que significa que los inversores no tienen que preocuparse por seleccionar individualmente los activos. Los gestores de fondos realizan análisis de mercado, estudian las empresas y deciden dónde invertir el dinero de los partícipes, lo que representa una ventaja significativa para aquellos que no tienen el tiempo o la experiencia para hacerlo por sí mismos. Además, estos expertos conocen las numerosas y complejas legislaciones que regulan los mercados financieros.
• Accesibilidad: Generalmente, invertir en un fondo no requiere grandes cantidades de capital.

ETFs (Fondos Cotizados)

Similares a los fondos indexados, pero se compran y venden como acciones. Por un lado, operan poco, ya que estos fondos indexados o ETFs compran todas las acciones del mercado, o al menos las más importantes del mundo desde una sola posición. Y por el otro, cobran bajas comisiones. Los brókers o intermediarios que facilitan estas operaciones, como son los brókers online, suelen cobrar muy bajas comisiones.

Opciones

Las opciones son derivados financieros que proporciona al poseedor el derecho, pero no la obligación, de adquirir o vender un activo subyacente a un precio acordado en un momento futuro. Invertir en derivados financieros ofrece grandes oportunidades de diversificación y rendimientos, pero para ello es muy importante elegir un bróker seguro y confiable.

Cómo Empezar a Invertir en Bolsa desde Cero

Iniciar tu aventura en la inversión en bolsa puede generar cierta aprehensión, pero con las directrices adecuadas y un conocimiento elemental, puedes dar los primeros pasos en la construcción de tu cartera. No inviertas sin antes educarte.

1. Organiza tus Finanzas y Define tus Objetivos

Lo primero que debes hacer antes de invertir en bolsa es organizar tus finanzas. Saber cuáles son tus ingresos, gastos, ahorros y deudas te servirá para identificar con certeza si posees recursos disponibles para invertir en un mercado bursátil. Se recomienda no invertir en bolsa hasta no tener asegurada la cobertura de los gastos corrientes así como la dotación de un fondo de emergencia sobre imprevistos que pudieran surgir.

• Evaluación personal y financiera: Analiza tu situación financiera actual, incluyendo ingresos, gastos, capacidad de ahorro, y objetivos futuros. Comprende tu etapa vital y carrera profesional, así como tu tolerancia al riesgo y consistencia frente a las pérdidas.
• Definición de objetivos y plazos de inversión: Antes de pulsar el botón y empezar a invertir, es fundamental que tengas claros tus objetivos financieros. Piensa por qué estás invirtiendo. ¿Estás invirtiendo para retirarte, para comprar una casa o para disfrutar de libertad financiera? Establece un horizonte temporal para tus inversiones, considerando que el largo plazo tiende a ser más beneficioso.
• Determina tu tolerancia al riesgo: Reflexiona sobre cuánto riesgo estás dispuesto a asumir, lo cual influirá en los tipos de inversiones que elijas (acciones, bonos, fondos, etc.).
• Establece un presupuesto para invertir: Y justamente en base a tu tolerancia al riesgo, decide cuánto dinero puedes destinar mensualmente o anualmente a la inversión sin comprometer tus necesidades financieras inmediatas. No, no es necesario tener grandes sumas de dinero para comenzar a invertir. Hoy en día, muchos brókers permiten empezar con pequeñas cantidades, incluso con inversiones a partir de 100-250 euros.
• Establece un límite de pérdida: Invertir en bolsa implica riesgos, sobre todo cuando uno está empezando a realizar sus primeras transacciones. Por este motivo, conviene establecer un límite de inversión y ceñirse a él. Además, también te recomendamos establecer un límite de pérdida, lo que se conoce como stop-loss.

2. Adquiere Conocimientos sobre el Mercado de Valores

Aunque no es obligatorio tener una formación formal para empezar a invertir en bolsa, contar con conocimientos financieros te ayudará a tomar mejores decisiones y obtener mayores ganancias. No inviertas sin antes educarte.

Tras valorar que dispones de una cantidad de dinero que quieres invertir en bolsa, el siguiente paso es informarte sobre el funcionamiento bursátil. Consultar a profesionales del sector, leer medios especializados o realizar alguna formación son ideas para resolver las dudas que te puedan surgir.

En la actualidad existen aplicaciones y portales web en los que puedes crear una cuenta únicamente para simular operaciones financieras y familiarizarte con el entorno.

Análisis de Inversiones

En la bolsa de valores encontramos diferentes análisis de inversiones, lo que los traders utilizan para tomar decisiones con fundamento.

• Análisis Técnico: Se basa en el estudio del comportamiento histórico del precio y volumen de una acción mediante gráficos y herramientas estadísticas. Gracias a estos modelos se analizan los datos financieros. Se fundamenta en el estado de ánimo y las emociones del mercado.
• Análisis Fundamental: Trata de determinar el valor de las empresas en base a sus resultados y a los activos que posee. El PER (Price-to-Earnings Ratio) es un ejemplo: relaciona la capitalización bursátil de una empresa con su beneficio neto, es decir su beneficio por acción con su precio por acción.

3. Elige un Bróker Confiable

Una vez que tengas tu situación financiera clara, hayas definido tu perfil de inversor y decidas que quieres invertir, el siguiente paso sería acudir a un intermediario financiero autorizado, quien ejecuta las órdenes de compra o venta, dado que los inversores no pueden comprar y vender por sí mismos acciones. Necesitas un intermediario para operar en bolsa.

El bróker -también conocido como corredor de bolsa- puede tratarse de un profesional o una empresa intermediaria autorizada que ejecuta las operaciones de compraventa requeridas por parte de sus clientes, a cambio de una comisión al cliente (el inversor). El agente encargado de definir las operaciones de compraventa o negociador -trader, en inglés- se dedica a comprar y vender los valores, en nombre propio o para terceros, para obtener ganancias por las operaciones.

¿Cómo saber si un bróker es bueno?

• Seguridad: La seguridad es fundamental. Todos hemos oído hablar de las estafas en este mundo.
• Productos de inversión: Cuanto mayor abundancia, mejor. Un buen bróker te permitirá operar en una gran variedad de mercados.
• Comisiones: Debe ser económico. Las comisiones son un punto que preocupa a todo inversor. Existen brókers (sobre todo los bancarios) en los que las comisiones por operación pesan como una losa y dificultarán la rentabilidad a largo plazo. Las comisiones de compra y venta suelen rondar entre un 0,20% y un 0,70% sobre el importe de la operación a realizar y depende del intermediario que se haya contratado. Las comisiones de custodia de valores son comisiones que cobra la entidad depositaria por el coste de mantener las acciones en cartera.

Tipos de Brókers

• Market Maker: Son la contrapartida en tus operaciones.
• Brókers Online: Son una buena opción para principiantes, ya que suelen tener bajas comisiones y plataformas fáciles de usar.

4. Abre una Cuenta de Inversión y Transfiere Fondos

Una vez que estés listo y tengas un plan de inversión en marcha, procede a abrir una cuenta de corretaje. Después deberás abrir cuenta de inversión, en un bróker en línea o en una entidad financiera. Investiga diferentes opciones y elige aquella que mejor se ajuste a tus necesidades. Transfiere dinero al bróker utilizando métodos de pago como transferencia bancaria o tarjeta.

5. Elige tus Activos y Lanza una Orden

Selecciona la bolsa y los activos en los que quieras invertir. Escoge tus acciones y lanza una orden. Puedes usar órdenes a mercado, limitadas o con stop loss. Si al principio buscas experimentar los mercados, es común que veas que no puedas comprar todas las acciones o ETFs que te gustaría. No pasa nada, simplemente busca brókers que te ofrezcan esas mismas posiciones pero con la posibilidad de invertir desde 10 euros.

6. Diversifica y Gestiona tus Riesgos

No pongas todo tu dinero en una sola acción. Diversificar la inversión es el consejo más frecuente que suelen dar los expertos. Combinar diferentes empresas, sectores, tipos de activo o zonas geográficas es una estrategia para que todo el capital no quede expuesto a un mismo mercado. Es aconsejable diversificar la cartera incorporando más de un valor, tanto para no correr un riesgo en un único valor, como para no tener que quedarse inmóvil en un valor durante demasiado tiempo si este baja. La diversificación de cartera tiene como objetivo disminuir los riesgos vinculados a la inversión al distribuir los fondos en diversos activos financieros. La gestión de riesgos, por otro lado, abarca la evaluación y el control de los riesgos asociados a las inversiones en el mercado de valores.

Cómo Ganar Dinero en el Mercado de Valores

Realmente hay varias formas de ganar dinero en el mercado de valores:

• Cuando las acciones suben de precio: Esto es sencillo, tan solo estamos hablando del diferencial de precios que existen entre el momento que compraste la acción y hoy, o lo que esperas que suba durante los próximos años.
• Que la compañía reparta dividendos: Los dividendos no son más que los beneficios anuales repartidos entre los accionistas. Por tanto, aunque una empresa tenga un comportamiento en precio más o menos lateral, pero reparta dividendos, estaremos ganando dinero, y ya es decisión nuestra si dichos beneficios reinvertirlos o no. De hecho, una de las estrategias más comunes y sencillita de aplicar es invertir en los dividendos de las empresas que ofrezcan los mejores dividendos, y reinvertir en ellas haciendo aportaciones periódicas, tanto de capital propio, como de los propios beneficios repartidos.
• Que el tipo de cambio te sea favorable: Cuando inviertes en mercados financieros, especialmente si compras acciones de empresas que cotizan en una moneda diferente a tu moneda local, los tipos de cambio pueden jugar un papel crucial en tus rendimientos. Por ejemplo, si un inversor en Europa compra acciones de una empresa estadounidense, y durante el período de tenencia, el dólar se fortalece frente al euro, el valor de las acciones en euros aumentará simplemente debido a la variación del tipo de cambio, independientemente del movimiento del precio de la acción en el mercado de valores de EE. UU. Esto puede resultar en ganancias adicionales al vender las acciones, ya que el inversor recibe más euros por cada dólar ganado en el mercado de acciones. Precisamente para evitar que el efecto divisa afecte negativamente a nuestras rentabilidad primarias de aquello en lo que estamos invertidos, existe la posibilidad de cubrir la divisa, mediante contratos de swap.
• Invertir en empresas con programas de recompra de acciones: Las recompras de acciones son programas de compras de acciones por parte de sus propias compañías. Este proceso reduce el número de acciones en circulación, lo que puede tener varios efectos positivos para los inversores, que buscan empresas que desarrollen este tipo de programas. En primer lugar, la disminución en el número de acciones disponibles puede incrementar el valor de las acciones restantes si la demanda se mantiene estable o aumenta, debido a la ley de oferta y demanda. Así pues, este tipo de prácticas tienen varios efectos positivos para los inversores, como ganancias extraordinarias, y no tener que tributar por ellas, hasta el momento de la venta efectiva.

Consideraciones Adicionales para Invertir

• Psicología del trading: Es importante abordar el control emocional y la toma de decisiones racionales durante una operación financiera y la inversión.
• Revisa con regularidad tu estrategia: Recuerda que la inversión en bolsa implica riesgos y que el valor de las inversiones tiende a fluctuar.
• Apóyate en profesionales: Contar con asesoramiento financiero profesional puede ser de gran utilidad para optimizar tus resultados. De hecho, en Caja Rural del Sur puedes recibir orientación personalizada sobre opciones de inversión seguras y rentables.

La inversión bursátil es un terreno complejo que requiere de numerosos ingredientes para aspirar a tener éxito. La bolsa es un lugar en el que a diario confluyen desde los inversores más expertos y acaudalados hasta los más novatos y pequeños. Para todos ellos la bolsa tiene las mismas reglas. Y todos tienen su espacio para poder operar en función de sus posibilidades y de los objetivos que se hayan marcado. Lo mejor es invertir de forma diversificada y con aportaciones periódicas. Dicho lo cual, si cuando estás leyendo estas letras las bolsas están en una caída significativa y abren los telediarios con las noticias, estás de enhorabuena.