Cómo Calcular el Saldo Medio de Acreedores Comerciales para PYMES y su Impacto en la Solvencia
La gestión financiera de una empresa es un elemento fundamental sin el cual es inviable alcanzar unos márgenes positivos de solvencia. Se trata de un factor que nos ayuda a clarificar la solvencia de un negocio de forma drástica. Uno de los datos clave en esta gestión es el Periodo Medio de Pago a Proveedores (PMP), un concepto esencial para todas las empresas, desde PYMES a grandes corporaciones.
¿Qué es el Periodo Medio de Pago a Proveedores (PMP)?
Si has acudido al Registro Mercantil para presentar las cuentas anuales de tu empresa te habrás dado cuenta de que en la parte de identificación del modelo de presentación debes informar del periodo medio de pago a proveedores. Este dato representa cuánto tiempo nuestra empresa tarda a pagar -de media- a sus proveedores. Por lo tanto, el Periodo Medio de Pago a Proveedores (PMP) es uno de los datos que debes tener en cuenta cuando presentas las cuentas anuales de tu empresa en el Registro Mercantil.
Marco Legal del PMP
Este concepto se introdujo por primera vez en la Ley 15/2010, que modificó la Ley 3/2004. Es importante resaltar que la Ley Orgánica 2/2012 fijó el PMP para determinar cuánto tiempo se tiene para abonar la deuda comercial. Su inclusión en la memoria de las cuentas anuales constituye un requisito legal obligatorio para todos los autónomos y empresas que operen en España (DA3ª Ley 15/2010). En este sentido, la normativa vigente establece un plazo máximo legal de 60 días para liquidar la cuenta de los proveedores. Si el proveedor es de una Administración pública, el plazo máximo para liquidar la deuda será de 30 días. Sea como sea, el pago a los proveedores no puede superar los 60 días, aunque la realidad en muchas ocasiones es otra, lamentablemente. La observancia de la Ley 15/2010 queda en entredicho al no establecer un régimen sancionador propio (cosa que sí se da en el sector del transporte).
PMP y Solvencia
El PMP te permite medir de manera objetiva cuál es la capacidad económica de la empresa. Un PMP alto puede revelar falta de liquidez o dependencia del crédito comercial; uno bajo, buena solvencia. Habitualmente, analizaremos el periodo medio de pago junto al periodo medio de cobro (PMC). Si tenemos un periodo de cobro en días menor al periodo de pago, nuestro negocio se estará financiando con la demora de pagos a proveedores y será más capaz de afrontar crisis de liquidez. Si tu PMC es más largo que el PMP, tu empresa podría tener que financiar pagos antes de ingresar el dinero de las ventas. La comparación entre PMP y PMC es crucial:
- PMP < PMC: se paga a los proveedores antes de cobrar a los clientes.
- PMP > PMC: se cobra a los clientes antes de pagar a los proveedores.
Todas las empresas quieren tener el control de pago a proveedores atado en corto.
El Saldo Medio de Proveedores
El saldo medio de proveedores refleja el importe medio entre las compras pendientes de pago al comenzar el año y las compras pendientes de pago al finalizarlo. Permite al empresario medir de manera objetiva cuál es la solvencia económica de su negocio. Todas las empresas, desde pymes a grandes empresas, están obligadas a calcular el periodo medio de pagos a proveedores e incluirlo en sus cuentas anuales.
Cálculo del Saldo Medio de Acreedores Comerciales
Para el cálculo del periodo medio de pago a proveedores debes tener claros tres elementos. La empresa deberá primero calcular el saldo medio de la cuenta de proveedores (los subgrupos 40 y 41 del Plan General Contable). En este sentido, debemos tener en cuenta que acreedores comerciales engloba las partidas de proveedores y acreedores varios por deudas con suministradores de bienes o servicios incluidos en los subgrupos 40 y 41 propuestos en el cuadro de cuentas del Plan General de Contabilidad. El saldo medio puedes tomarlo sobre las cuentas 40x-Proveedores/41x - Otros acreedores.
Para obtener este tipo de datos hay que ser cauteloso y saber interpretar el resultado correctamente. Un pequeño error y el resultado puede ser erróneo y muy distinto de la realidad. Debido a ello, muchas empresas deciden delegar esta tarea en un CFO experimentado. Las pequeñas empresas elaboran un modelo normal de la memoria de contabilidad. El resto de las empresas deberán aplicar el Plan General de Contabilidad de Pequeñas y Medianas Empresas o PGC.
Fórmula para calcular el PMP (según las cuentas 400 y 410 del Plan General de Contabilidad):
La fórmula que se propone es la siguiente:
- SMA (Saldo Medio Acreedores) = Cuentas (400) y (410) saldo final de cada mes / 12 meses
- PMP = (SMA / (Compras y Serv.Ext. x (1 + tipo o tipos IVA))) x 365 días
Donde:
- Compras y Serv.Ext. = Cuentas (600) + (62..) serv.ext. (incrementados por el IVA (472).... 4%, 10% o 21%).
Después se deben revisar cuáles son las compras netas, es decir, el importe total de las compras una vez aplicados los descuentos y las devoluciones.
Para el cálculo tanto del número de días de pago como del número de días pendientes de pago, la sociedad comenzará a computar el plazo desde la fecha de recepción de las mercancías o prestación de los servicios. A estos efectos, por número de días pendientes de pago se considerará el total de días naturales que hayan transcurrido desde la fecha de recepción de las mercancías o prestación de los servicios hasta el último día del periodo al que se refieran las cuentas anuales.
La tesorería de tu pyme: crecimiento a largo plazo, control a corto plazo. Historia completa
PMP en el Sector Público y Privado
Según los últimos informes, el periodo medio de pago a proveedores fue de 72 días en el sector privado y de 61 días en el público. Sin embargo, ¿estos tiempos se cumplen realmente?
PMP a proveedores en el sector público
En el sector público, los datos del PMP de 2022 mostraron buenos ratios comparados con el año anterior. Concretamente, la Administración Central alcanzó los 24,45 días, las Comunidades Autónomas los 26,9 días y las Corporaciones Locales los 28,85 días. La metodología para el cálculo del periodo medio de pago a proveedores de las Administraciones Públicas ha sido desarrollada por el Real Decreto 635/2014, de 25 de julio. El ámbito de aplicación subjetivo de la resolución se regula en el artículo 2 en sintonía con el alcance subjetivo definido en la nueva redacción de la disposición adicional tercera de la Ley 15/2010, de 5 de julio.
PMP a proveedores en el sector privado
En el caso del sector privado, las cifras no son tan positivas. Según el Informe de Morosidad de 2022, el PMP en este caso se sitúa en 67 días. Esto representa una mejoría con respecto al 2021, año que se cerró en 72 días. Así pues, a pesar de que el progreso sea esperanzador, es importante que la situación con respecto al PMP se corrija cuanto antes.
PMP Medio en España (2024)
En 2024 la media se redujo a 64 días, lo que muestra cierta mejora en el control de pagos, aunque todavía lejos de los plazos ideales.
| Sector | PMP (días) | Plazo Legal Máximo |
|---|---|---|
| Administración Central | 24,45 | 30 |
| Comunidades Autónomas | 26,9 | 30 |
| Corporaciones Locales | 28,85 | 30 |
| Sector Privado (media) | 67 | 60 |
Obligaciones de Información
El periodo medio de pago a proveedores no forma parte de la información obligatoria que, de acuerdo con la Directiva 2013/34/UE, deben proporcionar las pequeñas empresas en las cuentas anuales. No obstante, la resolución exige que se informe sobre el periodo medio de pago a proveedores, concepto definido en el artículo 4. Además, es conveniente precisar que el deber de información afecta a las operaciones comerciales de pago. Es decir, a los acreedores comerciales incluidos en el correspondiente epígrafe del pasivo corriente del modelo de balance.
En el artículo 6 se detalla la información a suministrar en el modelo de memoria para poder apreciar el grado de cumplimiento de la Ley 3/2004, de 29 de diciembre. También se suministrará en la memoria de las cuentas anuales cualquier información que la sociedad considere adecuada para aclarar aquellas circunstancias que pudieran distorsionar el resultado obtenido en el cálculo del periodo medio de pago a proveedores.
Factores que influyen en un PMP alto
- Planificación de tesorería: Si los cobros y pagos no se proyectan con precisión, los retrasos se acumulan.
- Volumen de operaciones: Cuantas más facturas se gestionan, más riesgo de cuellos de botella, especialmente si no se utilizan herramientas financieras.
El cliente que recibe la mercancía o, pongamos por caso, el servicio que ofreces. Y que un cliente te compra el producto final, pero paga las facturas a 60 días, al límite de la ley. Además, Pleo también ofrece la opción de pagar con sus tarjetas corporativas -P-Cards- directamente al proveedor, sin esperas.